À Propos

Filiale du Groupe Profina, ClubFunding est une start-up cofondée en 2015 par David Peronnin et David El-Nouchi, spécialisée dans le crowdfunding par émissions obligataires privées. Elle fait partie des Conseillers en Investissements Participatifs (CIP) dont l’activité est régulée par l’AMF. Sa création a été permise par le décret du 1er octobre 2014, autorisant et encadrant cette activité. Aujourd’hui, on compte plus de 180 plateformes de crowdfunding en France, contre 30 en 2015. ClubFunding se finance en percevant une commission de collecte de 5% du montant collecté (minimum 2 500€) et une commission sur les intérêts de 0,99% par an pour les services de gestion du portefeuille d’obligations.

Réseau

Grâce à sa plateforme digitale, ClubFunding met en relation des entreprises porteuses de projets et des investisseurs souhaitant placer leur épargne et diversifier leurs investissements. La communauté ClubFunding, composée à la fois de particuliers, d’investisseurs, d’entreprises et d’institutionnels (Banques, fonds d’investissements, assureurs ou family offices), repose sur une relation de confiance et de proximité entre les porteurs de projets et les plus de 8 000 investisseurs inscrits sur la plateforme. En gage de qualité, ClubFunding met en ligne les projets qui remplissent des critères précis, via un processus de sélection : une analyse financière quantitative – étude du bilan, du compte de résultat, des cash-flows – une analyse qualitative – rencontres, calls, entretiens – et enfin la validation du projet par le Comité des Risques. La Fintech garantie la transparence à ses investisseurs en rendant disponible les informations, nécessaires à la prise de risque, via des fiches détaillées des projets d’entreprises. L’équipe entretient son réseau via une animation active de la communauté, et des rencontres physiques régulières. À l’heure actuelle, 10% des projets financés par ClubFunding ont pour apporteurs d’affaires les banques, une dynamique qui devrait passer à 50% d’ici 2020.

Émissions obligatoires

La particularité de ClubFunding est le financement de PME par émissions obligataires privées.  Avec les 25 Millions d’euros prêtés depuis la création de la plateforme, plus de 60 projets ont été financés, avec un ticket moyen de 400 000 euros, pour des financements compris entre 100 000 et 2,5 millions d’euros – le plafond pour le crowdfunding, qui devrait être relevé à 5 puis à 8 millions d’euros bientôt.

En moyenne, un projet est financé par 42 investisseurs, qui percevront un taux d’intérêt moyen de 10%, un rendement bien supérieur à d’autres types de placements. La plateforme n’a, à, ce jour, connu aucun défaut de remboursement. La plateforme compte ainsi 80% d’investisseurs actifs et récurrents. Pour les particuliers, ClubFunding a démocratisé l’accès aux opportunités d’investissement : « le ticket d’entrée est de 500 euros et il n’y a pas de frais de gestion ni de frais d’entrée. Depuis l’entrée en vigueur de la flat tax le 1^er janvier 2018, les gains récoltés sur la plateforme ne sauront plus taxés au-delà de 30%. Un dispositif mis en place pour réorienter l’épargne vers les entreprises, surtout les PME qui ne sont pas cotées et qui n’ont pas accès aux marchés internationaux.

Financer l’économie réelle

La promotion immobilière est le secteur qui a le plus de succès sur ClubFunding. Mais les fondateurs s’intéressent aussi particulièrement au secteur audiovisuel, à la restauration, à la grande distribution et aux énergies renouvelables, « tous les projets qui ont un impact dans l’économie réelle », selon David El Nouchi. La Fintech mise aussi sur les entrepreneurs qui souhaitent ouvrir une franchise, souvent gage de réussite et rassurant pour les investisseurs puisque le business model a déjà été validé. Ce segment représente 10% des projets financés sur la plateforme.